Emas, Pelaburan, Saham

Pasaran Nasdaq Dan Emas Breakout

Photo by Sven Scheuermeier on Unsplash

Minggu lalu pasaran Nasdaq Composite telah mencapai paras 11,126.04 sebelum ditutup pada hari Jumaat di paras dagangan 11,010.98. Ianya merupakan harga tertinggi dalam sejarah setakat minggu ini.

Laporan-laporan kewangan dari syarikat-syarikat gergasi dalam sektor industri teknologi membantu membawa harga tersebut ke paras yang tinggi.

Di sepanjang tahun ini, index pasaran Nasdaq Composite telah naik lebih 21% berbanding index pasaran S&P 500 yang hanya naik 2.99%, manakala index pasaran Dow Jones masih di bawah paras negatif -4.97%. 

Walaubagaimanapun, index pasaran S&P 500 nampaknya akan mengikut jejak Nasdaq seperti yang dapat digambarkan oleh pergerakan harga di bawah. Ianya telah menembusi paras rintangan 3,200 dan kini sedang bergerak secara konsisten untuk memecah paras rintangan 3,393.57 (harga tertinggi sebelum Covid-19).

Penukaran sektor (sector rotation) dijangka berlaku jika S&P 500 mampu memecah paras rintangan seterusnya. Kita akan dapat melihat sektor ‘value investing’ mula naik semula akibat dari krisis wabak Covid-19.

Setakat ini, sektor ‘growth investing’ menguasai pasaran sejak bermulanya wabak tersebut. 

Wall Street pada lazimnya akan mengukur pergerakan pasaran komoditi serta Index US Dollar untuk membuat pergerakan seterusnya. Kedua-dua sektor tersebut akan sedikit sebanyak mempengaruhi kegiatan ekonomi, terutama sekali dari segi peluang pekerjaan mahupun kadar penganguran. 

Index pasaran emas telah mampu membuat harga yang tertinggi sejak minggu lepas hingga kini, dan telah melepasi paras US$2,000/oz. Carta di bawah adalah harga pasaran emas ETF (exchange traded fund) yang sentiasa mengambarkan index pasaran utama emas, dan boleh dimiliki oleh setiap pelabur dan pedagang.

This image has an empty alt attribute; its file name is Pasaran-Nasdaq-Dan-Emas-Breakout3-700x305.jpg

Pada sesi dagangan Jumaat lalu, harga ditutup rendah -1.59%. Selagi harga pasaran diatas paras 170, ianya masih dianggap uptrend. Disepanjang minggu ini pasaran emas telah naik hampir 3%. 

Industri tenaga masih dibawah pengaruh ‘bearish’ seperti yang dipaparkan oleh ETF index pasaran minyak Amerika Syarikat. Pergerakan harga masih mendatar walaupun ianya naik 2.68% minggu ini, tetapi masih dibawah paras US$30 serta masih berpaut pada 50-day moving average.

Sektor industri tenaga masih dalam tekanan kerana kurangnya permintaan minyak dalam pasaran global. Industri penerbangan masih tidak mampu pulih seperti sediakala akibat wabak Covid-19 yang masih aktif dimerata dunia. 

Index US Dollar menunjukan kelemahan dan ini memberikan kuasa belian tinggi bagi pengimport barangan dari ekonomi gergasi Amerika Syarikat. Pergerakan harga hanya membuat lantunan diantara paras 92.50 dan 94.00.

Kemungkinan ianya akan terus menurun masih saja boleh berlaku. Jika minggu depan paras 92.50 mampu ditembusi, nilai US Dollar dijangka akan terus melemah, dengan paras dokongan seterusnya pada 90.00, sebelum keparas seterusnya iaitu sekitar 89 ke 88.

Akibat dari tekanan index US Dollar ini, harga emas telah melonjak naik disebabkan para pelabur mula mengalihkan aset-aset mereka kepada ‘safe heaven assets’.

Kesimpulan pasaran masih dalam ‘Uptrend’, serta diatas 50-day moving average. Pada setakat harga penutup minggu ini, Nasdaq Composite berada +7.5% dari 50-day moving average mengambarkan pasaran masih dikuasai oleh Bull.

Walaubagaimanapun, pergerakan harga akan dijangka membuat pembetulan (corrective action) pada minggu yang akan datang. Jika itu berlaku ianya adalah petanda baik untuk pasaran membuat pergerakan yang positif pada minggu-minggu seterusnya selagi ianya tidak memecah paras dokongan sekitar paras 10,400.

Sekian disampaikan dan selamat berhujung minggu.

Mukhriz Mangsor, ACSI, CFTe, MSTA

Sumber: Quantdynamic

Jom mulakan simpanan emas patuh syariah dengan KAB Gold.

This image has an empty alt attribute; its file name is kab-gold-uncang-emas-800-700x990.jpg

Dengan minimum pembelian 0.25 gram emas atau serendah RM66 (berdasarkan harga emas RM264 segram), semuanya boleh dilakukan secara online.

Prosesnya sangat mudah:

  • Layari laman web KAB Gold
  • Lengkapkan borang pendaftaran
  • Verify emel

Kemudian dah boleh login dan buat pembelian pertama anda hari ini juga.

Previous ArticleNext Article

CANSLIM: Apa Itu Leader & Laggard Dan Kenapa Saham Ini Boleh Gerak Dulu?

Kredit Gambar: pxfuel

Untuk terlibat dengan pelaburan saham, kita tidak boleh lari daripada melakukan pembacaan dan analisa secara menyeluruh. Pelabur perlu melakukan analisa dengan cara yang betul supaya dapat membuat keputusan yang betul.

Terdapat pelbagai jenis dan cara analisa yang boleh pelabur gunakan antaranya adalah analisa gaya William J. O’Neil. Analisa yang dimaksudkan adalah menggunakan kaedah CANSLIM untuk mencari dan memilih saham yang mempunyai pertumbuhan yang baik.

Pemilihan saham menggunakan CANSLIM ini adalah cara terpantas untuk mencari saham berpotensi sebelum pelabur institusi melabur ke dalam saham tersebut.

Pada penulisan ini, saya akan kongsikan elemen ‘L’ iaitu leader and laggard.

Secara asasnya CANSLIM adalah singkatan akronim yang menggabungkan 7 kriteria dalam pemilihan saham.

Kriteria CANSLIM adalah seperti di bawah :

  1. ‘C’ – Current Quarter Earning
  2. ‘A’ – Annual Earning
  3. ‘N’ – New product/management/event
  4. ‘S’ – Supply and Demand
  5. ‘L’ – Leader/laggard
  6. ‘I’ – Institutional
  7. ‘M’ – Market direction

Apa Itu Leader dan Laggard?

Dalam kriteria Leader dan Laggard, kita ingin menentukan sama ada syarikat kajian kita berada dalam senarai pemain industri yang utama atau pemain industri yang kedua.

Hal ini kerana, syarikat yang menjadi pemain utama dalam industrinya akan bertindak balas lebih awal daripada yang lain dan diikuti oleh syarikat pemain kedua.

Syarikat yang menjadi pemain utama boleh dilihat berdasarkan kepada kekuatan kewangan syarikat dan saiz modal pasaran syarikat tersebut.

Pergerakan pasaran akan bermula dengan saham daripada syarikat pemain utama dalam setiap industri.

PMETAL vs LBALUM

Mari kita lihat contoh-contoh di bawah. Sektor di bawah adalah sektor pembuatan aluminium.

Sumber : iSaham

Gambar di atas menunjukkan syarikat PMETAL berada paling atas dengan modal pasaran sebanyak RM40.38 billion. Ini menjadikan PMETAL pemain industri utama dalam sektor pembuatan Aluminium.

Sumber : Trading View

Pergerakan saham PMETAL berada pada aliran menaik dalam jangka masa 2-3 tahun. Namun begitu, pada Disember 2020, harga PMETAL melakukan kenaikan yang besar daripada RM3.00 sehingga mencecah RM4.00.

Hal ini disebabkan kenaikan harga komoditi Aluminium yang ketara dan telah memberikan keuntungan berganda pada syarikat PMETAL.

Syarikat mencatatkan kenaikan pada margin keuntungan sejak suku tahun kedua 2020. Profit margin yang meningkat juga menyumbang pada kenaikan harga saham.

Sumber : MalaysiaStock.biz

Laggard dalam sektor aluminium pula boleh dilihat pada syarikat LBALUM dengan modal pasaran yang lebih kecil iaitu sebanyak RM228 juta.

Leader seperti saham PMETAL telah mulakan kenaikan pada Disember 2020 manakala, laggard seperti LBALUM hanya memulakan kenaikan pada penghujung Mac 2021 daripada RM0.75 sehingga RM1.30 dengan kenaikan hampir 100%.

Sumber : Trading View
Sumber : MalaysiaStock.biz

Syarikat LBALUM mengalami kerugian pada suku ke-4 tahun 2020 dan hanya berjaya mencatatkan keuntungan pada suku tahun seterusnya. Oleh itu, harga saham LBALUM harga bergerak selepas mencatatkan keuntungan yang meningkat.

Syarikat LBALUM mencatatkan profit margin yang lebih tinggi dari leader PMETAL. Hal ini memberikan peluang yang besar untuk LBALUM menjadi syarikat yang lebih berdaya saing di masa hadapan.

Inilah gaya pemilihan saham menggunakan CANSLIM. Kita perlu mengkaji sektor tersebut dan menentukan siapa leader dan siapa laggard.

Dengan hanya memfokuskan pada kriteria ‘L’ sahaja kita sudah mampu untuk menjana keuntungan yang berganda.

Ini kerana analisis menggunakan metod CANSLIM adalah satu teknik yang sangat berkesan untuk memilih saham yang betul.

Nota: Contoh PMETAL dan LBALUM yang digunakan ini adalah berdasarkan data dan situasi pasaran pada tempoh tersebut dan digunakan semata-mata untuk menerangkan konsep Leader & Laggard dalam strategi CANSLIM. Kedudukan sesuatu saham sebagai leader atau laggard boleh berubah mengikut pergerakan harga dan relative strength dari semasa ke semasa. Contoh ini bukan gambaran prestasi semasa kedua-dua saham dan tidak boleh dianggap sebagai cadangan untuk membeli, menjual atau memegang mana-mana saham.

AMD vs NVIDIA

Sebagai contoh lain, kita boleh lihat perbezaan antara Advanced Micro Devices (AMD) dan NVIDIA dalam industri cip AI. NVIDIA merupakan pemain yang jauh lebih besar dari segi revenue dan kedudukan pasaran, tetapi dalam analisis saham, saiz syarikat bukan satu-satunya perkara yang menentukan sama ada sesuatu saham itu dianggap sebagai leader atau laggard.

Jika harga saham AMD mencatat kenaikan yang lebih tinggi berbanding NVIDIA dalam tempoh tertentu, AMD boleh dianggap sebagai stock leader untuk tempoh tersebut dari sudut price performance, walaupun NVIDIA kekal sebagai peneraju industri dari segi saiz. Sebab itu, apabila menggunakan konsep Leader & Laggard, pelabur perlu melihat relative strength dan prestasi harga berbanding saham lain dalam sektor yang sama, bukannya sekadar membandingkan harga seunit saham atau revenue syarikat.

Namun begitu, status leader atau laggard bukanlah sesuatu yang kekal. Sesebuah saham boleh menjadi leader pada satu tempoh dan kemudiannya menjadi laggard apabila momentum harga berubah. Oleh itu, konsep ini lebih sesuai digunakan sebagai salah satu alat untuk mengenal pasti saham yang menunjukkan momentum relatif yang kuat, bukannya sebagai ukuran mutlak tentang syarikat mana yang lebih baik.

Belilah saham yang baik. Nak tahu apa lebih mendalam tentang formula ini? Dapatkan eBook CANSLIM -> http://thekapital.my/Ebook-CANSLIM

Nak Kejar Saham Yang Bakal Naik?

Masih ingat tak masa orang berebut-rebut beli saham TOPGLOV, saham-saham lain yang satu geng dengan dia (yang harga jauh lebih murah) pun tiba-tiba meroket naik jugak cuma lambat sikiiiit je. Adusss mesti ramai yang tertinggal keretapi kan? Tulah, kan dah melepasss!

Haa, itu contoh saham sektor glove. So, macam mana dengan saham dekat sektor lain?? Dekat mana nak carik senarai dia?

Jangan tertinggal keretapi lagi.

Jadi khusus untuk follower kami, memperkenalkan e-book Leaders and Laggards.

Kalau nak tahu rahsia satu kaunter jalan, kaunter lain pun ikut jalan sekali, dapatkan eBook Leaders and Laggards -> http://thekapital.my/eBookLeadersAndLaggards

Dalam e-book ini, anda akan belajar:

✅ Apa itu Leader?

✅ Apa itu Laggard?

✅ Cara nak kenal pasti saham Leader dan Laggard

✅ Contoh-contoh case study Leader naik dulu, Laggard naik kemudian

✅ Contoh case study yang tak jadi, Leader dah naik tapi Laggard tak naik-naik

✅ Contoh case study Leader turun dulu, Laggard turun kemudian

Bukan itu sahaja, turut dikongsikan senarai Leader dan Laggard bagi industri-industri sarung tangan (glove), penjagaan kesihatan (healthcare), pembinaan (construction), tenaga (oil & gas), teknologi dan banyak lagi.

Dapatkan eBook Leaders and Laggards -> http://thekapital.my/eBookLeadersAndLaggards

Penafian :
Kandungan ini tidak disemak atau diluluskan oleh Suruhanjaya Sekuriti Malaysia (SC). Maklumat yang terkandung di dalam artikel ini adalah untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak boleh dianggap sebagai nasihat pelaburan. Semua keputusan pelaburan adalah tanggungjawab individu dan anda harus mendapatkan nasihat daripada penasihat kewangan berlesen sebelum membuat sebarang keputusan pelaburan. Pelaburan dalam saham melibatkan risiko dan keuntungan sendiri. Prestasi masa lalu juga tidak menjamin prestasi masa hadapan.