Kewangan

Tabung Haji (TH) Untung Setiap Tahun, Tetapi Bagaimana Liabiliti Melebihi Aset?

Hasil dividen tabung haji

Sejak beberapa hari yang lalu, nampaknya Tabung Haji (TH) berada di dalam spotlight kerana kononnya syarikat tidak membuat keuntungan – tetapi masih membayar dividen kepada orang ramai.

Kalau dilihat daripada segi pemberian hibah (dividen) kepada para pendeposit, ianya menurun walaupun tahun 2017 menunjukkan sedikit peningkatan.

Prestasi Hibah Tabung Haji

2012 6.50% Hibah + 1.50% Bonus
2013 6.00% Hibah + 2.00% Bonus
2014 6.25% Hibah + 2.00% Bonus
2015 5.00% Hibah + 3.00% Bonus
2016 4.25% Hibah + 1.50% Bonus
2017 4.50% Hibah + 1.75% Bonus

Boleh baca lebih lanjut mengenainya di Hibah Tahunan dan Bonus Tabung Haji Meningkat 0.25% Bagi Tahun 2017.

Untuk kupasan lebih lanjut berkenaan isu bagaimana liabiti Tabung Haji boleh mengatasi asetnya, kita ikuti kupasan berikut yang diambil daripada Rencana Ringgit.

Tabung Haji Langgar Akta Tabung Haji 1995

Isu Tabung Haji kini menjadi perbualan hangat kerana ramai yang menabung di institusi ini.  Menurut YB Dr Mujahid, Menteri di Jabatan Perdana Menteri, Tabung Haji telah melanggar Akta Tabung Haji 1995 kerana membayar hibah walaupun liabilitinya melebihi aset. Satu syarat pengagihan untung dalam Akta ialah aset mesti melebihi liabiliti.

Pertama sekali kita perlu sedar bahawa isu yang ditimbulkan dalam emphasis of matter pada laporan juruaudit negara tahun ini bukan punca asal berlaku nilai aset bersih negatif. Itu adalah isu kini yang perlu dan akan ditangani oleh pengurusan baru Tabung Haji (TH).

Untuk melihat bagaimana TH boleh mengalami nilai aset bersih negatif, kita perlu kembali ke akaun tahun 2014, kerana di situlah bermulanya masalah yang dihadapi.

Tetapi sebelum itu, bagi mereka yang ingin tahu bagaimana untuk mengira angka liabiliti melebihi aset RM4.1 bilion yang diterangkan oleh Dr Mujahid, kita boleh semak bahagian rizab TH seperti dalam petikan laporan tahunan 2017. Saya telah membulatkan item ini.

Jika kita jumlahkan, ketiga-tiga angka rizab menghasilkan negatif RM4,093 bilion.

Untung Besar, Tapi Rizab Negatif

Rizab negatif ini boleh diumpamakan dengan nilai aset bersih negatif dalam sesebuah syarikat. Kedudukan rizab negatif bermula pada tahun 2014. Tetapi yang pelik ialah sejak 2014, TH mencatatkan untung yang agak besar. Jadi bagaimana ia boleh berlaku?

Kita perlu semak kembali akaun tahun 2014. Saya sendiri pun sukar untuk mencari di mana puncanya tetapi ia boleh ditemui dalam statement of comprehensive income. Dalam penyata kewangan. terdapat dua penyata pendapatan, iaitu penyata pendapatan biasa (statement of net income) dan penyata pendapatan komprehensif (statement of comprehensive income).

Penyata pendapatan komprehensif ini menurut Investopedia termasuk untung atau rugi belum terealisasi atas pelaburan yang sedia untuk dijual.  Kadangkala syarikat, terutamanya syarikat besar, mengalami untung atau rugi besar daripada perubahan nilai aset tertentu (contohnya saham atau bon).

Kita dapat lihat bahawa untung dalam kedua-dua penyata jauh berbeza kerana satu item yang saya highlight dalam warna kuning pada statement of comprehensive income, iaitu perubahan dalam nilai sekuriti sedia untuk dijual yang menunjukkan perubahan negatif.

Saya belum lagi mengesan sebarang penerangan dalam nota kepada kewangan mengenai sekuriti apa yang dirosot nilanya.

Sepatutnya Hibah Lebih Rendah

Akibatnya ialah pendapatan komprehensif adalah jauh lebih rendah daripada pendapatan biasa. Jadi untuk memastikan bahawa Akta Tabung Haji 1995 tidak dilanggar, TH sepatutnya mengiystiharkan hibah lebih rendah, berasaskan pendapatan komprehensif yang mengambil kira penurunan nilai aset dan bukannya pendapatan biasa.

Tetapi jika anda lihat hibah yang dibayar pada jadual di bawah, TH telah membayar hibah berasaskan pendapatan biasa, .Jumlah hibah yang dibayar pada 2015 dan 2014 ialah lebih kurang RM3.22 bilion dan RM3.24 bilion (tanda  hitam) sedangkan untung komprehensif yang dicapai hanyalah RM450 juta dan RM537 juta (lihat penyata komprehensif di atas).

Ini bermakna bahawa jumlah rizab sudah mula menjadi negatif pada 2014, dan kemudian angka negatif ini bertambah kepada RM3 bilion pada tahun 2015.  Lihat bahagian yang saya highlight berwarna kuning.

Pada 2017, jumlah rizab telah mencecah nilai negatif RM4.1 bilion.  Pendek kata, Tabung Haji telah membayar hibah berasaskan pendapatan biasa, dan tidak mempertimbangkan kemerosotan nilai aset yang telah diambil kira dalam penyata pendapatan komprehensif dan juga lembaran imbangan (balance sheet).

Mengapa? Satu kemungkinan ialah pihak pengurusan berpendapat kemerosotan nilai aset bersifat sementara dan mungkin kembali meningkat apabila pasaran pulih, tetapi sampai sekarang ia belum pulih lagi.

Tabung Haji Punyai Liabiliti Melebihi Aset Sebanyak RM4.1 Bilion

Kesan terkumpulnya ialah liabiliti yang melebihi aset berjumlah RM4.1 bilion pada tahun kewangan 2017. Kesan dari segi undang-undang ialah ia telah melanggar Akta Tabung Haji.

Persoalannya ialah adakah kedudukan kewangan TH masih teguh dan bolehkah ia membayar dividen pada 2018? Insyaallah, saya cuba ulas dalam artikel seterusnya.

Maklumat Terkini:
Menurut laporan akhbar mengenai review oleh PwC, jika rosot nilai aset dibuat dengan betul, keputusan tahun 2017 juga sepatutnya mencatatkan kerugian bukan keuntungan dan rizab negatif lebih besar dicatatkan. Maklumat tambahan ini berasaskan laporan akhbar dan bukan laporan audit.

Sumber: Rencana Ringgit

Harga Saham Turun Turut Memainkan Peranan

Bagi mereka yang mungkin tak tahu, Tabung Haji adalah merupakan ‘jerung’ yang kuat melabur dalam pasaran saham. 53% daripada pelaburannya adalah ke dalam ekuiti iaitu Bursa Malaysia, seperti gambar di bawah.

Tengok saja di mana Tabung Haji melabur mengikut kepada sektor seperti berikut:

Nak tahu lebih lanjut, boleh baca di Kat Mana Tabung Haji (TH) Labur Duit Kita?

Indeks FBMKLCI Turun, Harga Saham Kebanyakannya Turun

Sumber: Trading View

Kalau kita tengok kepada carta di atas, nampak gayanya Bursa Malaysia akan mengalami penurunan lagi. Ini bermakna nilai pegangan Tabung Haji di dalam syarikat-syarikat yang tersenarai di Bursa Malaysia juga akan terkesan.

Persoalan yang ramai nak tahu, adakah hibah Tabung Haji pada tahun ini dan akan datang menurun juga? Sama-sama kita tunggu….

Previous ArticleNext Article

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *

This site uses Akismet to reduce spam. Learn how your comment data is processed.

Hibah Amanah ASB Memudahkan Proses Tuntutan Waris Selepas Kita Meninggal Dunia

Ramai rakyat Malaysia mempunyai simpanan dalam unit amanah ASNB, termasuk ASB. Namun, pernahkah kita terfikir bagaimana simpanan tersebut akan diuruskan apabila kita meninggal dunia?

Tanpa perancangan harta yang sesuai, waris mungkin perlu melalui proses pentadbiran pusaka sebelum harta pelaburan dapat diserahkan kepada pihak yang berhak.

Bagi pemegang unit amanah ASNB yang beragama Islam, salah satu pilihan perancangan harta yang disediakan ialah Hibah Amanah ASNB.

Apa itu Hibah Amanah?

Secara umum, hibah ialah akad pemberian harta yang dilakukan oleh seseorang kepada orang lain ketika masih hidup, secara sukarela dan tanpa mengharapkan balasan.

Dalam konteks ASNB, Hibah Amanah merupakan perkhidmatan yang menggunakan pendekatan Hibah Ruqba yang diperhalusi mengikut prinsip Syariah.

Perkhidmatan ini membolehkan pemegang unit amanah membuat perancangan mengenai penyerahan unit pelaburannya kepada penerima hibah selepas kematiannya, tertakluk kepada terma dan syarat yang ditetapkan oleh ASNB.

Bagaimana konsep Hibah Ruqba berfungsi?

Hibah Ruqba ialah hibah bersyarat yang menetapkan pemilikan harta berdasarkan kematian salah satu pihak.

Dalam penerangan ASNB, sekiranya pemberi hibah meninggal dunia terlebih dahulu, harta hibah akan menjadi milik penerima hibah.

Namun, jika penerima hibah meninggal dunia sebelum pemberi hibah, harta hibah akan kembali kepada pemberi hibah.

Pendekatan ini digunakan dalam perkhidmatan Hibah Amanah ASNB bagi memenuhi keperluan pemegang unit amanah, termasuk keadaan penerima meninggal dunia terlebih dahulu.

Bagaimana Hibah Amanah ASNB berfungsi?

Berdasarkan penerangan ASNB, proses Hibah Amanah melibatkan beberapa langkah utama:

  1. Semasa hidup, pemberi hibah melaksanakan akad hibah, iaitu pemberian dan penerimaan harta dengan kehadiran dua orang saksi.
  2. Pemberi dan penerima hibah bersetuju melantik ASNB sebagai pemegang amanah bagi mentadbir harta selepas kematian.
  3. Selepas kematian pemberi hibah, ASNB akan mengagihkan harta hibah kepada penerima seperti yang dinyatakan dalam Surat Ikatan Hibah Amanah.

Dengan adanya perancangan ini, pemegang unit amanah boleh menetapkan penerima yang dikehendaki ketika masih hidup.

Siapa yang layak memohon Hibah Amanah?

Menurut maklumat ASNB, syarat kelayakan yang dinyatakan adalah seperti berikut:

  • Pemegang unit mestilah warganegara Malaysia.
  • Beragama Islam.
  • Berumur 18 tahun ke atas.
  • Mempunyai baki unit pelaburan minimum 1,000 unit.
  • Unit yang diambil kira tidak termasuk unit yang bercagar, unit melalui pinjaman atau unit di bawah Skim Pelaburan Ahli KWSP.
  • Pendaftaran tertakluk kepada tabung unit amanah ASNB yang terbuka untuk pendaftaran Hibah Amanah.

Oleh itu, pemegang unit perlu menyemak sama ada dana pelaburan yang dimiliki layak untuk didaftarkan di bawah perkhidmatan ini.

Berapa Kos Hibah Amanah ASNB?

Selain syarat kelayakan, kos perkhidmatan juga merupakan perkara penting yang perlu dipertimbangkan sebelum membuat Hibah Amanah ASNB.

Berdasarkan jadual yuran ASNB, berikut ialah kadar yang dinyatakan:

Jenis yuranKadar
Yuran pendaftaran kali pertamaRM180
Yuran pendaftaran selanjutnyaRM90
Yuran pembatalanRM70
Yuran pindaan penerima hibah, penjaga sah, penambahan atau pengguguran tabungRM20
Yuran pentadbiranRM10 setiap tahun

Contoh pengiraan kos

Sebagai contoh, Encik Ahmad ingin mendaftarkan Hibah Amanah ASNB buat kali pertama.

Kos yang perlu diambil kira ialah:

  • Yuran pendaftaran kali pertama: RM180
  • Yuran pentadbiran tahunan: RM10

Jumlah kos pendaftaran dan pentadbiran bagi tahun pertama ialah RM190, berdasarkan kadar dalam jadual tersebut.

Pada tahun-tahun berikutnya, yuran pentadbiran ialah RM10 setahun, tertakluk kepada terma dan kadar yang berkuat kuasa.

Sekiranya Encik Ahmad ingin membuat pendaftaran selanjutnya, yuran pendaftaran yang dinyatakan ialah RM90. Jika beliau mahu membatalkan Hibah Amanah, yuran pembatalan pula ialah RM70.

Bagi perubahan tertentu, seperti pindaan penerima hibah, penjaga sah, penambahan atau pengguguran tabung, yuran yang dinyatakan ialah RM20.

Kesimpulannya, kos Hibah Amanah ASNB bukan sekadar RM180. Terdapat juga yuran pentadbiran tahunan serta caj tertentu bagi pendaftaran selanjutnya, pembatalan atau pindaan, bergantung pada perkhidmatan yang digunakan.

Berapa Yuran Tuntutan Hibah Amanah ASNB?

Selain yuran pendaftaran dan pentadbiran, penerima hibah perlu mengambil kira yuran tuntutan berdasarkan jumlah baki pelaburan yang dituntut.

Menurut jadual yuran ASNB, kadar tuntutan adalah seperti berikut:

Baki pelaburanKadar yuran tuntutan
RM25,000 yang pertama1.50%
RM225,000 yang berikutnya1.00%
RM250,000 yang berikutnya0.50%
RM500,000 yang berikutnya0.25%
Baki selebihnya0.10%

Kadar ini dikenakan secara berperingkat mengikut jumlah baki pelaburan, bukannya satu kadar yang sama untuk keseluruhan nilai tuntutan.

Contoh pengiraan yuran tuntutan

Sebagai contoh, katakan Encik Ahmad mempunyai baki pelaburan sebanyak RM300,000 di bawah Hibah Amanah ASNB. Selepas kematiannya, penerima hibah membuat tuntutan terhadap keseluruhan baki tersebut.

Pengiraan yuran tuntutan adalah seperti berikut:

Baki pelaburanPengiraanYuran
RM25,000 pertamaRM25,000 × 1.50%RM375
RM225,000 berikutnyaRM225,000 × 1.00%RM2,250
RM50,000 berikutnyaRM50,000 × 0.50%RM250
JumlahRM2,875

Berdasarkan kadar dalam jadual tersebut, jumlah yuran tuntutan bagi baki pelaburan RM300,000 ialah RM2,875.

Dengan itu, penerima hibah perlu memahami bahawa selain kos pendaftaran, terdapat juga yuran tuntutan yang bergantung pada nilai pelaburan.

Jumlah sebenar yang dikenakan hendaklah dirujuk kepada pengiraan dan terma ASNB yang berkuat kuasa pada masa tuntutan dibuat.

Berapa lama proses tuntutan Hibah Amanah?

Ini merupakan salah satu maklumat penting yang perlu diperbetulkan daripada artikel lama.

ASNB memaparkan perbandingan proses tuntutan seperti berikut:

KaedahTempoh yang dipaparkan
Hibah Amanah21 hari*
Wasiat18 bulan
Tidak membuat perancangan harta3 tahun

*Tempoh 21 hari bagi Hibah Amanah adalah untuk pindahan unit sahaja.

Maksudnya, angka 21 hari tidak wajar ditulis sebagai jaminan bahawa keseluruhan proses tuntutan harta pusaka akan selesai dalam tempoh tersebut. Ia merujuk kepada pindahan unit sahaja, berdasarkan perbandingan yang dipaparkan oleh ASNB.

Perbandingan dengan harta pusaka tanpa perancangan

Bagi pemegang unit yang tidak membuat perancangan harta, waris mungkin perlu mengenal pasti dan mengumpulkan harta pusaka terlebih dahulu sebelum proses pentadbiran dapat dijalankan.

Dalam perbandingan ASNB, proses tanpa perancangan harta dianggarkan mengambil masa sehingga tiga tahun, manakala proses melalui wasiat pula dipaparkan mengambil masa sehingga 18 bulan.

Tempoh sebenar sesuatu urusan pusaka boleh bergantung pada keadaan harta, dokumen yang diperlukan, pihak pentadbir serta proses undang-undang yang berkaitan.

Hibah Amanah pula menyediakan mekanisme khusus untuk penyerahan unit kepada penerima yang telah ditetapkan, tertakluk kepada syarat dan dokumen yang diperlukan.

Berapa Kos Hibah Amanah ASNB?

Salah satu perkara yang perlu dipertimbangkan sebelum membuat Hibah Amanah ialah kos pendaftaran.

Berdasarkan maklumat yang dipaparkan oleh ASNB, yuran pendaftaran Hibah Amanah ialah RM180.

Sebagai contoh, sekiranya Encik Ahmad ingin mendaftarkan simpanan unit amanahnya di bawah Hibah Amanah ASNB, beliau perlu membayar yuran pendaftaran sebanyak RM180, tertakluk kepada terma dan caj yang berkuat kuasa.

Namun, perlu difahami bahawa RM180 tersebut ialah yuran pendaftaran, bukannya nilai pelaburan yang dihibahkan. Simpanan unit amanah yang hendak dihibahkan adalah berasingan daripada kos pendaftaran.

Pemegang unit disarankan menyemak dengan ASNB sama ada terdapat caj lain yang berkaitan dengan pindahan unit atau proses tuntutan selepas kematian.

Adakah Hibah Amanah sesuai untuk semua pelabur ASNB?

Tidak semestinya. Kesesuaian Hibah Amanah bergantung pada keadaan kewangan, jenis pelaburan, keperluan keluarga dan matlamat perancangan harta seseorang.

Pemegang unit yang ingin membuat perancangan harta boleh mendapatkan penjelasan terus daripada ASNB tentang:

  • Dana yang layak didaftarkan.
  • Syarat pemberi dan penerima hibah.
  • Dokumen yang diperlukan.
  • Terma Surat Ikatan Hibah Amanah.
  • Prosedur tuntutan selepas kematian.
  • Yuran dan caj semasa.

Contoh situasi:

Encik Ahmad, seorang pemegang unit amanah ASNB, mempunyai 20,000 unit pelaburan. Beliau ingin memastikan simpanan tersebut diserahkan kepada anaknya, Ali, sekiranya beliau meninggal dunia.

Semasa hidup, Encik Ahmad boleh membuat perancangan Hibah Amanah dengan menamakan Ali sebagai penerima hibah, tertakluk kepada syarat dan terma ASNB.

Sekiranya Encik Ahmad meninggal dunia terlebih dahulu, ASNB akan menguruskan penyerahan harta hibah kepada penerima seperti yang dinyatakan dalam Surat Ikatan Hibah Amanah, tertakluk kepada dokumen dan prosedur tuntutan yang ditetapkan.

Perkara penting: Hibah Amanah bukan bermaksud wang akan terus masuk ke akaun penerima secara automatik. Penerima masih perlu membuat tuntutan dan memenuhi keperluan ASNB.

Contoh 2: Bagaimana jika penerima meninggal dunia dahulu?

Contoh situasi:

Encik Ahmad menamakan anaknya, Ali, sebagai penerima Hibah Amanah. Namun, Ali meninggal dunia sebelum Encik Ahmad.

Oleh sebab perkhidmatan Hibah Amanah ASNB menggunakan pendekatan Hibah Ruqba, harta hibah tersebut akan kembali kepada pemberi hibah, iaitu Encik Ahmad, berdasarkan konsep yang diterangkan oleh ASNB.

Ini menunjukkan bahawa pemegang unit perlu memahami syarat hibah, termasuk keadaan apabila penerima meninggal dunia terlebih dahulu.

Di manakah permohonan pendaftaran Hibah Amanah boleh dibuat?

Permohonan boleh dibuat di seluruh cawangan ASNB dan ejen yang mengambil bahagian (bagi pendaftaran pertama sahaja).

Kesimpulan

Hibah Amanah ASNB merupakan salah satu pilihan perancangan harta bagi pemegang unit amanah ASNB yang memenuhi syarat kelayakan.

Melalui perkhidmatan ini, pemegang unit boleh membuat persediaan semasa hidup dan menetapkan penerima hibah mengikut mekanisme yang disediakan.

Namun, penting untuk memahami bahawa tempoh 21 hari yang dinyatakan ASNB adalah bagi pindahan unit sahaja, bukan semestinya tempoh keseluruhan penyelesaian tuntutan pusaka.

Perancangan harta yang lebih awal dapat membantu keluarga memahami hak dan tanggungjawab masing-masing apabila berlaku kematian. Sebelum membuat keputusan, pemegang unit disarankan merujuk maklumat rasmi ASNB serta mendapatkan nasihat daripada pihak yang berkelayakan jika diperlukan.

Artikel ini bertujuan memberikan maklumat umum mengenai Hibah Amanah ASNB dan bukan nasihat undang-undang, Syariah atau kewangan. Syarat, yuran dan prosedur adalah tertakluk kepada ketetapan ASNB yang berkuat kuasa.