Saham

Artificial Intelligence, Mampukah Ia Menjana Keuntungan Yang Besar Dalam Pelaburan Saham?

Dunia semakin maju dengan perkembangan teknologi dan semakin hari semakin berkembang dengan pesat. Terutamanya sektor teknologi yang bergerak dengan begitu pantas sekali.

Begitu juga dengan perkembangan pasaran saham sejak kebelakangan ini yang mana aplikasi teknologi kini digunapakai di dalam pelaburan saham, seiring dengan peredaran masa.

Sejak dari dulu lagi, bagi sesiapa yang tidak tahu melabur di dalam pasaran saham, mereka boleh menggunakan perkhidmatan yang disediakan oleh pakar pelabur seperti syarikat hedge fund.

Ketika era hedge fiund baru bermula pada akhir dekad 1940-an, ramai pelabur yang tidak pandai melabur menyerahkan wang mereka untuk dilaburkan oleh institusi tersebut dan mendapat pulangan seperti yang dipersetujui.

Dekad demi dekad, pasaran saham mula berubah dengan kehadiran komputer yang mana telah membantu ramai pelabur di dalam urusan jual beli saham dan menjadikannya lebih mudah.

Kehadiran pasaran Nasdaq pada awal 1970-an telah menjadikan urusan saham kini dalam bentuk digital. Ia telah membuat live trading semakin pantas dengan adanya teknologi.

Selepas krisis ekonomi yang melanda Amerika Syarikat pada tahun 2008, pasaran saham mula berubah dengan kehadiran Robo-advisor yang boleh membantu pelabur dengan lebih tepat lagi.

Robo-advisor adalah sebuah program komputer yang melibatkan sekumpulan manusia yang terdiri daripada financial advisors, investment managers, data scientists dan programmer yang membuat program terhadap sistem kewangan berdasarkan algorithm.

Saham yang dipilih oleh Robo-advisor ini adalah berdasarkan apa yang telah diprogram ke dalamnya.

Kini teknologi di dalam pasaran saham yang menggunakan teknologi Artificial Intelligence semakin mendapat perhatian. Teknologi Artificial Intelligence ini berbeza dengan Robo-advisor daripada segi pemilihan saham di pasaran.

Berbanding dengan Robo-advisor yang menggunakan traditional programming, teknologi Artificial Intelligence adalah jauh lebih ke hadapan dan menggunakan konsep deep learning machine untuk mentafsir data dan membuat keputusan.

Teknologi Artificial Intelligence di dalam industri saham ini adalah sebuah teknologi yang mana mereka mampu belajar dengan sendiri berdasarkan maklumat yang diberi. Di antara maklumat penting yang perlu diberi kepada Artificial Intelligence ini adalah seperti data saham yang lepas, berita dan isu semasa serta post yang terdapat di laman sesawang dan juga media sosial.

Kemudiannya teknologi Artificial Intelligence ini mampu mentafsir maklumat tersebut untuk mendapat maklumat yang tepat didalam pemilihan saham. Teknologi ini mampu belajar sendiri berdasarkan maklumat yang diperolehi tanpa memerlukan pengawasan manusia.

Sekarang ini, sebahagian Robo-advisor turut menggunakan teknologi Artificial Intelligence di dalam pemilihan saham mereka dan tidak bergantung sepenuhnya kepada tradisional programming.

Persoalannya sekarang, adakah Artificial Intelligence mampu untuk menewaskan pasaran saham dengan memberikan pulangan yang memberangsangkan berbanding dengan pelaburan yang dilakukan oleh manusia sendiri dan juga traditional programming?

Setakat hari ini, tiada data yang khusus yang boleh mendakwa kehebatan Artificial Intelligence ini mampu menewaskan pasaran saham dan juga mana-mana institusi hedge fund yang besar dunia seperti Renaissance Technologies yang mana purata pulangan tahunan mereka adalah sebanyak 40%.

Teknologi Artificial Intelligence hanya dipakai oleh pelabur yang berskala kecil dan hasilnya juga tidaklah seperti yang diharapkan dan tak mampu nak menewaskan pasaran secara konsisten.

Walaupun begitu, teknologi Artificial Intelligence ini sedang berkembang pesat di dalam dunia pelaburan kerana kebolehan mereka untuk memproses maklumat dan mentafsir maklumat dengan begitu cepat sekali.

Ianya merupakan teknologi yang mampu membuat keputusan dengan pantas tanpa melibatkan emosi semasa melakukan trading. Tidak mustahil sekiranya dalam masa beberapa tahun lagi, teknologi Artificial Intelligence menjadi semakin maju dan mampu menjana keuntungan yang besar di dalam pasaran saham satu hari nanti.

Previous ArticleNext Article

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *

This site uses Akismet to reduce spam. Learn how your comment data is processed.

CANSLIM: Apa Itu Leader & Laggard Dan Kenapa Saham Ini Boleh Gerak Dulu?

Kredit Gambar: pxfuel

Untuk terlibat dengan pelaburan saham, kita tidak boleh lari daripada melakukan pembacaan dan analisa secara menyeluruh. Pelabur perlu melakukan analisa dengan cara yang betul supaya dapat membuat keputusan yang betul.

Terdapat pelbagai jenis dan cara analisa yang boleh pelabur gunakan antaranya adalah analisa gaya William J. O’Neil. Analisa yang dimaksudkan adalah menggunakan kaedah CANSLIM untuk mencari dan memilih saham yang mempunyai pertumbuhan yang baik.

Pemilihan saham menggunakan CANSLIM ini adalah cara terpantas untuk mencari saham berpotensi sebelum pelabur institusi melabur ke dalam saham tersebut.

Pada penulisan ini, saya akan kongsikan elemen ‘L’ iaitu leader and laggard.

Secara asasnya CANSLIM adalah singkatan akronim yang menggabungkan 7 kriteria dalam pemilihan saham.

Kriteria CANSLIM adalah seperti di bawah :

  1. ‘C’ – Current Quarter Earning
  2. ‘A’ – Annual Earning
  3. ‘N’ – New product/management/event
  4. ‘S’ – Supply and Demand
  5. ‘L’ – Leader/laggard
  6. ‘I’ – Institutional
  7. ‘M’ – Market direction

Apa Itu Leader dan Laggard?

Dalam kriteria Leader dan Laggard, kita ingin menentukan sama ada syarikat kajian kita berada dalam senarai pemain industri yang utama atau pemain industri yang kedua.

Hal ini kerana, syarikat yang menjadi pemain utama dalam industrinya akan bertindak balas lebih awal daripada yang lain dan diikuti oleh syarikat pemain kedua.

Syarikat yang menjadi pemain utama boleh dilihat berdasarkan kepada kekuatan kewangan syarikat dan saiz modal pasaran syarikat tersebut.

Pergerakan pasaran akan bermula dengan saham daripada syarikat pemain utama dalam setiap industri.

PMETAL vs LBALUM

Mari kita lihat contoh-contoh di bawah. Sektor di bawah adalah sektor pembuatan aluminium.

Sumber : iSaham

Gambar di atas menunjukkan syarikat PMETAL berada paling atas dengan modal pasaran sebanyak RM40.38 billion. Ini menjadikan PMETAL pemain industri utama dalam sektor pembuatan Aluminium.

Sumber : Trading View

Pergerakan saham PMETAL berada pada aliran menaik dalam jangka masa 2-3 tahun. Namun begitu, pada Disember 2020, harga PMETAL melakukan kenaikan yang besar daripada RM3.00 sehingga mencecah RM4.00.

Hal ini disebabkan kenaikan harga komoditi Aluminium yang ketara dan telah memberikan keuntungan berganda pada syarikat PMETAL.

Syarikat mencatatkan kenaikan pada margin keuntungan sejak suku tahun kedua 2020. Profit margin yang meningkat juga menyumbang pada kenaikan harga saham.

Sumber : MalaysiaStock.biz

Laggard dalam sektor aluminium pula boleh dilihat pada syarikat LBALUM dengan modal pasaran yang lebih kecil iaitu sebanyak RM228 juta.

Leader seperti saham PMETAL telah mulakan kenaikan pada Disember 2020 manakala, laggard seperti LBALUM hanya memulakan kenaikan pada penghujung Mac 2021 daripada RM0.75 sehingga RM1.30 dengan kenaikan hampir 100%.

Sumber : Trading View
Sumber : MalaysiaStock.biz

Syarikat LBALUM mengalami kerugian pada suku ke-4 tahun 2020 dan hanya berjaya mencatatkan keuntungan pada suku tahun seterusnya. Oleh itu, harga saham LBALUM harga bergerak selepas mencatatkan keuntungan yang meningkat.

Syarikat LBALUM mencatatkan profit margin yang lebih tinggi dari leader PMETAL. Hal ini memberikan peluang yang besar untuk LBALUM menjadi syarikat yang lebih berdaya saing di masa hadapan.

Inilah gaya pemilihan saham menggunakan CANSLIM. Kita perlu mengkaji sektor tersebut dan menentukan siapa leader dan siapa laggard.

Dengan hanya memfokuskan pada kriteria ‘L’ sahaja kita sudah mampu untuk menjana keuntungan yang berganda.

Ini kerana analisis menggunakan metod CANSLIM adalah satu teknik yang sangat berkesan untuk memilih saham yang betul.

Nota: Contoh PMETAL dan LBALUM yang digunakan ini adalah berdasarkan data dan situasi pasaran pada tempoh tersebut dan digunakan semata-mata untuk menerangkan konsep Leader & Laggard dalam strategi CANSLIM. Kedudukan sesuatu saham sebagai leader atau laggard boleh berubah mengikut pergerakan harga dan relative strength dari semasa ke semasa. Contoh ini bukan gambaran prestasi semasa kedua-dua saham dan tidak boleh dianggap sebagai cadangan untuk membeli, menjual atau memegang mana-mana saham.

AMD vs NVIDIA

Sebagai contoh lain, kita boleh lihat perbezaan antara Advanced Micro Devices (AMD) dan NVIDIA dalam industri cip AI. NVIDIA merupakan pemain yang jauh lebih besar dari segi revenue dan kedudukan pasaran, tetapi dalam analisis saham, saiz syarikat bukan satu-satunya perkara yang menentukan sama ada sesuatu saham itu dianggap sebagai leader atau laggard.

Jika harga saham AMD mencatat kenaikan yang lebih tinggi berbanding NVIDIA dalam tempoh tertentu, AMD boleh dianggap sebagai stock leader untuk tempoh tersebut dari sudut price performance, walaupun NVIDIA kekal sebagai peneraju industri dari segi saiz. Sebab itu, apabila menggunakan konsep Leader & Laggard, pelabur perlu melihat relative strength dan prestasi harga berbanding saham lain dalam sektor yang sama, bukannya sekadar membandingkan harga seunit saham atau revenue syarikat.

Namun begitu, status leader atau laggard bukanlah sesuatu yang kekal. Sesebuah saham boleh menjadi leader pada satu tempoh dan kemudiannya menjadi laggard apabila momentum harga berubah. Oleh itu, konsep ini lebih sesuai digunakan sebagai salah satu alat untuk mengenal pasti saham yang menunjukkan momentum relatif yang kuat, bukannya sebagai ukuran mutlak tentang syarikat mana yang lebih baik.

Belilah saham yang baik. Nak tahu apa lebih mendalam tentang formula ini? Dapatkan eBook CANSLIM -> http://thekapital.my/Ebook-CANSLIM

Nak Kejar Saham Yang Bakal Naik?

Masih ingat tak masa orang berebut-rebut beli saham TOPGLOV, saham-saham lain yang satu geng dengan dia (yang harga jauh lebih murah) pun tiba-tiba meroket naik jugak cuma lambat sikiiiit je. Adusss mesti ramai yang tertinggal keretapi kan? Tulah, kan dah melepasss!

Haa, itu contoh saham sektor glove. So, macam mana dengan saham dekat sektor lain?? Dekat mana nak carik senarai dia?

Jangan tertinggal keretapi lagi.

Jadi khusus untuk follower kami, memperkenalkan e-book Leaders and Laggards.

Kalau nak tahu rahsia satu kaunter jalan, kaunter lain pun ikut jalan sekali, dapatkan eBook Leaders and Laggards -> http://thekapital.my/eBookLeadersAndLaggards

Dalam e-book ini, anda akan belajar:

✅ Apa itu Leader?

✅ Apa itu Laggard?

✅ Cara nak kenal pasti saham Leader dan Laggard

✅ Contoh-contoh case study Leader naik dulu, Laggard naik kemudian

✅ Contoh case study yang tak jadi, Leader dah naik tapi Laggard tak naik-naik

✅ Contoh case study Leader turun dulu, Laggard turun kemudian

Bukan itu sahaja, turut dikongsikan senarai Leader dan Laggard bagi industri-industri sarung tangan (glove), penjagaan kesihatan (healthcare), pembinaan (construction), tenaga (oil & gas), teknologi dan banyak lagi.

Dapatkan eBook Leaders and Laggards -> http://thekapital.my/eBookLeadersAndLaggards

Penafian :
Kandungan ini tidak disemak atau diluluskan oleh Suruhanjaya Sekuriti Malaysia (SC). Maklumat yang terkandung di dalam artikel ini adalah untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak boleh dianggap sebagai nasihat pelaburan. Semua keputusan pelaburan adalah tanggungjawab individu dan anda harus mendapatkan nasihat daripada penasihat kewangan berlesen sebelum membuat sebarang keputusan pelaburan. Pelaburan dalam saham melibatkan risiko dan keuntungan sendiri. Prestasi masa lalu juga tidak menjamin prestasi masa hadapan.